Сейдахметова К. К. Финансы 3 курс

Сейдуллаева А. Х. Научный руководитель

Казахстан. Алматы

Исламское финансирование и перспективы его развития в Казахстане

На сегодняшний день мировой финансовый кризис является одной из главных проблем мировой экономики. Это заставляет многих экономистов задуматься о путях выхода из него. Решением этому может послужить «исламская финансовая система»,которая существует наряду с другими преобладающими мировыми финансовыми системами.

Исламские финансы - это система, которая базируется на высоких нравственных идеалах и моральных ценностях Ислама, и вместе с этим, используемая в рамках современной системы. Экономике и финансам придается одна из ведущих ролей в Шариате- своде мусульманских религиозных, юридических и бытовых правил, основанных на Коране. Важнейшей задачей Шариата является обеспечение благосостояния людей через поддержание их веры, жизни, разума и чести. Возникновение и развитие исламского финансирования берет свое начало с 60-х годов XX века. Малайзия - первая страна, которая взяла на себя инициативу изучить вопрос построения современной финансовой модели, которая соответствовала бы принципам шариата, и до сих пор занимает одну из лидирующих позиций на рынке исламских финансовых инструментов [1].

Главным правилом в исламской экономике является то, что деньги не играют роли товара, а являются средством обмена. Деньги не могут увеличиваться только потому, что были выданы на время в виде ссуды. Доход должен быть заработан справедливо, только путем честной торговли, работы либо принятия части рисков и ответственности.

Главными особенностями исламского финансирования является наличие четырех главных запретов при взаимоотношениях: риба, гарар, мейсир и халяль.

Риба (ростовщичество) – запрет на ссудный процент с долга.

Гарар (неопределенность) – запрет на намеренный риск, выходящий за пределы необходимого, и неопределенность в контракте

Халяль  – запрет сделки, связанной с запрещенными видами деятельности (табачная, алкогольная продукция, оружие и боеприпасы, развлечения, азартные игры, предоставление финансовых услуг, противоречащих исламским финансовым принципам) [2].

Исламские финансовые организации прочно обосновались в экономике стран, следующих законам ислама. Более того, исламские финансовые организации оказались самыми неуязвимыми во время мирового финансового кризиса 2008 года и пострадали менее всего. В последние годы, выходя на международную арену, они стали успешно конкурировать с ведущими западными финансовыми организациями и получили большое распространение в великой европейской державе - Великобритании.

На сегодняшний день рынок исламского финансирования растет с большими темпами. Объем рынка исламских финансов за последнее столетие вырос почти в 11 раз - с 150 млрд. долларов до 1,6 трлн. долларов. Известная Британская аудиторская компания Ernst & Young провела исследования и составила список 5 лидирующих стран, где развит исламский банкинг. На долю этих стран приходится около 74% от всех международных исламских банковских активов.

Таблица 1 Топ-5 стран, где развит исламский банкинг

Из данной таблицы видно, что первое место занимает Саудовская Аравия, где доля исламского банкинга составляет 53% от всего банкинга страны  и общее количество исламских активов на 2014 год составляет 245 млрд. долларов. Следом за ней идет Малайзия, у которой исламские активы составляют 125 млрд. долларов, доля рынка 20%, таким же и оказался среднегодовой темп прироста  с 2008 по 2012 год. На третьем месте - Объединенные Арабские Эмираты, где доля исламского банкинга 17%, а величина активов 83 млрд. долларов. Катар имеет самый большой среднегодовой темп роста-31% и находится на четвертом месте. Последнее место занимает Турция, где исламские активы составляют 39 млрд. долларов и на долю исламского банкинга приходится 5,6%  [3] .

В настоящее время в Республики Казахстан появилась острая необходимость поиска новых экономических и финансовых инструментов для создания стабильной социально-экономической модели развития государства и общества. Особенно, последнее время большое внимание уделяется вопросам исламского финансирования, имеющего огромный потенциал. 12 февраля 2009 г. был принят Закон «О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты по вопросам организации и деятельности исламских банков и организации исламского финансирования». [4]

Республика Казахстан – первая страна среди стран СНГ, которая разработала законодательство, регулирующее исламское финансирование. Сегодня в Казахстане существуют такие исламские финансовые организации, как страховая компания «Такафул», банк AlHilalBank, брокерская компания «Fattah finance»,инвестиционный фонд «Хадж  Фонд» и известное объединение юридических лиц «Ассоциация развития исламских финансов» (АРИФ), целью которых является развитие исламского финансового рынка в Казахстане.  

Первый исламский банк в Казахстане – банк AlHilalBank, начал свою деятельность еще в марте 2010 года. Банк AlHilalBank является дочерней структурой государственного банка AlHilal, который находится в Абу-Даби (ОАЭ).  Деятельность этого банка в Казахстане охватывает корпоративный сектор и предоставляет следующий перечень банковских услуг: финансирование, кредитование, консалтинговые услуги, операционное и кассовое обслуживание [5].

В ноябре 2014 года председатель Ассоциации развития исламского финансирования Ерлан Байдаулет сообщил, что в Казахстане откроется второй исламский банк - «Заман Банк». АО «Заман Банк» станет первым розничным исламским банком в Казахстане.  Это событие, безусловно, послужит большим толчком в развитие не только исламских финансов, но и экономики в целом. По словам Ерлана Байдаулетова основным из главных преимуществ развития исламского банкинга будет являться то, что «…исламские банки не смогут взять с вас больше, чем вы можете заплатить. В случае с обычными банками, их денежная добавленная стоимость может составлять 100% на сумму кредита…» [6].

Хотелось бы отметить, что не менее важными преимуществами исламского финансирования для Казахстана являются:

• Возможность привлечения новых источников финансирования
• Накопление ликвидного капитала в восточных странах
• Сделки всегда основаны на принципах честности,взаимодоверия и справедливости,
• Равное разделение прибыли и рисков среди участников сделки
• Отсутствие спекуляции и мошенничес развитиятва

Всё это говорит о безусловной необходимости развития исламских финансов в Казахстане, о их роли и месте в экономике нашей страны

Источники:

1. Исламский финансы [Электронный ресурс] –  www.fingramota.kz

2. Основные принципы Исламских финансов [Электронный ресурс]  -www.investvko.kz

3. Данные отчета компании Ernst& Young по исламским финансам

4. Закон «О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты по вопросам организации и деятельности исламских банков и организации исламского финансирования» от 12 февраля 2009 г.

5. Официальный сайт банка AlHilalBank [Электронный ресурс]  -  www.alhilalbank.kz

6. ИА "Новости-Казахстан" за 6 ноября 2014 года