Сущность факторинга, как особой формы привлечения на короткий промежуток времени денежных средств

Выделяют следующую классификацию договора факторинга:

а) по договору факторинга:

скрытый факторинг - должник может быть не уведомлен о заключении договора факторинга, по которому права кредитора переходят к фактору;
открытый факторинг - должник может быть уведомлен о заключении договора факторинга, по которому права кредитора переходят к фактору;

б) по месту подразделения:

на внутренние, если сторонами договора факторинга являются резиденты;
международные, если одна из сторон договора факторинга является нерезидентом;

в) по условиям платежа между фактором и кредитором

на договоры без права обратного требования (регресса), когда фактор несет риск неоплаты должником денежных требований;
с правом обратного требования (регресса), когда кредитор несет риск неоплаты должником денежных требований [1].

Основной задачей факторинга является обеспечение такой системы взаимоотношений между поставщиком и покупателем, которая могла бы предоставить конкурентные отсрочки платежа своим клиентам и при этом не испытать дефицита в оборотных средствах. Это реально лишь при досрочном финансировании поставок с отсрочкой платежа банком-фактором в удобном для поставщика режиме.

Схему факторинга можно представить следующим образом:

1) кредитор отгружает товар (выполняет работы, оказывает услуги);

3) банк перечисляет кредитору сумму денежного обязательства должника за минусом дисконта;

4) через определенный период времени должник перечисляет денежные средства банку.

Благодаря использованию факторинга поставщик получает возможность планировать свои финансовые потоки независимо от платежной дисциплины покупателей, так как он уверен в безусловном поступлении денежных средств из банка против акцептованных товарно-транспортных документов по поставкам с отсрочками платежа.

Часто факторинг сравнивают с банковским кредитом и во многом процедура финансирования посредством факторинга сопоставима с кредитованием. Используются практически те же подходы для определения суммы финансирования, срока и дисконта. Дисконт, как и процентная ставка, будут иметь те же значения и устанавливаются индивидуально по каждому клиенту. Потребуется тот же пакет документов, дополнительно документы, свидетельствующие о взаимодействии с покупателем. Но данные финансoвые продукты направлены на удовлетворение разных потребностей поставщиков. Например, досрочные платежи, которые получены в рамках факторингового обслуживания компании, как правило, используют для финансирования текущей деятельности, а кредитные ресурсы – в качестве инвестиционных или инновационных средств.

При использовании факторинга в своей деятельности можно найти положительные стороны, во-первых, при заключении договора факторинга, продавец (поставщик) может сразу же получить денежные средства от банка, что ускорит процесс оборота капитала и планирования финансовых потоков, а это, в свою очередь, положительно отражается на доходности предприятия. Кроме этого, при использовании факторинга, кредитно-финансовое учреждение берет на себя часть рисков, которые связаны с валютными операциями, процентными ставками и ликвидностью. Второй положительной чертой факторинга является то, что покупатель тоже получает при этом выгодные условия, которые связаны, прежде всего, с возвратом основного долга на более длительный срок нежели коммерческое кредитование. Что касается третьей стороны, то есть банка, то он расширяет свои возможности и круг оказываемых услуг, а это в свою очередь приводит к увеличению прибыли.

Использование факторинга позволит организации:

повысить ликвидность дебиторской задолженности;
ликвидировать кассовые разрывы;
застраховать риски, связанные с предоставлением отсрочки платежа покупателям;
развить отношения с существующими покупателями и привлечь новых;
увеличить свою долю на рынке

При использовании услуги факторинга предприятие получает возможность:

снизить риск нехватки ликвидности (риски возникновения кассовых разрывов, недостатка средств для покрытия важных текущих затрат);
минимизировать свои валютные риски (риски неблагоприятного изменения курсов обмена иностранных валют) засчет того, что финансирование предоставляется вдень отгрузки товара;
избежать рисков, связанных снеисполнением получателем своих обязательств пооплате заотгруженный товар;
предоставить контрагентам отсрочку платежа, сцелью повышения конкурентоспособности своих товаров;
получить дополнительную прибыль засчет увеличения объема продаж, получив отбанка необходимые оборотные средства;
получить финансирование без оформления залога, при наличии постоянных идостаточных оборотов посчетам предприятия вбанке [2].

Если говорить о Республике Беларусь, то следует отметить тот факт, что услугой факторинга можно воспользоваться в большинстве банков страны, например, ОАО «Белагропромбанк», ОАО «Белинвестбанк», ОАО «Банк БелВЭБ», ОАО «Приорбанк» и другие банки, следовательно, можно сказать, что факторинг начинает развиваться. Конечно, здесь есть и свои проблемы, во-первых, предприятия, а в частности руководители, мало знают про такой продукт как факторинг, а поэтому и не используют его в своей деятельности. Данную проблему можно решить, что касается пользователей факторинга, то здесь нужны высококвалифицированные кадры, которые смогли бы обеспечить работу данной финансовой услуги. Если говорить о банках, которые предоставляют финансирование под уступку денежного требования, то им следует уделить внимание рекламе для дальнейшего развития данной услуги, то есть факторинга.

Оценка эффективности использования факторинга в деятельности компаний показывает явные преимущества этого финансового инструмента. Достаточно проанализировать рост объема продаж товаров при условии практически неограниченного финансирования и организационного обеспечения. Конечно, комиссия банка за факторинг сокращает размер выручки с каждой конкретной поставки, но рост количества отгрузок при этом значительно увеличивает итоговый объем выручки, а следовательно положительным образом влияет на абсолютные и относительные показатели деятельности компании.

На сегодняшний день факторинг весьма успешно используется в работе поставщиков продуктов питания, парфюмерно-косметической, алкогольной продукции, канцелярских товаров, товаров народного потребления,медикаментов, бытовой химии и др. Все эти отрасли объединяет высокая ликвидность продаваемых товаров, поскольку спрос наних постоянен и высок. Однако следует отметить, что факторинг может быть применен в любых отраслях, где практикуется отсрочка платежа, безналичный расчет и существуют постоянные торговые связи.

Литература:

1. Банковский кодекс Республики Беларусь: принят Палатой представителей 3 октября 2000 г.: одобрен Советом Республики 12 октября 2000 г.

2. Кредитные операции [электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.bveb.by/corporate/credit-operations/factoring/. – Дата доступа: 05.04.2015

3. Рабец Н. Привлекателен ли факторинг для предприятий Беларуси?/ Финансовый директор. – 2012г. - №02.