Магистр менеджмента Игалиева Л.Н. Магистр экономики Ескалиева А.Б. Атырауский государственный университет им.Х.Досмухамедова

Состояние и проблемы современной банковской системы Казахстана

До наступления кризиса ликвидности (в конец 2007 г.) казахстанская банковская система считалась одна из лучшая в СНГ. На самом деле в Казахстане успешно проведена банковская реформа, в результате создана двухуровневая система, хорошо адаптирована к рыночной экономике, созданы законодательные, методические базы с учетом опыта развитых стран, внедрены основные принципы контроля и регулирования Базельского Комитета, одна из первых в СНГ перешла к международным стандартам бухгалтерского учета и отчетности и т. д.

Банковская система Казахстана долгое время считалась лучшей в СНГ, да и сейчас некоторые комментаторы в спорах выкладывают в качестве главного козыря превосходство казахстанских финансистов перед соседями.

Постоянные нововведения Нацбанка из-за своей несогласованности ломают внутренние системы бизнес-процессов БВУ. Высшее руководство страны требует от банковского сектора поддерживать малый и средний бизнес, но регулятор устанавливает динамические провизии, которые уничтожают МСБ после почти семилетнего роста и 40-процентного участия в формировании ВВП. При таком раскладе ни один банк не будет выдавать деньги предпринимателям – через некоторое время о МСБ можно будет забыть, если не последует изменений. Динамические провизии коснулись ипотеки, условия по которой ведущие банки Казахстана уже пересматривают, одновременно приостановив ее выдачу населению. Переплата по долгосрочным жилищным кредитам из-за высоких ставок вознаграждения почти в 3 раза превосходит сумму основного долга. В итоге в розничном портфеле банков доля ипотеки опустилась до 29 %.

Серьезными темпами растет розница, причем настораживающими и неконтролируемыми – в структуре совокупных пассивов банковского сектора вклады клиентов составляют 63,8 %. Основным источником привлечения денежных средств стали депозиты. Уже сейчас, по сведениям Комитета по контролю и надзору финансового рынка и финансовых организаций, у многих банков доля депозитов в структуре обязательств превышает 50 %, а у некоторых подходит к отметке в 90 %. Например, в середине лета нынешнего года в Цеснабанке доля депозитов достигла 87,5 %, в Народном банке – 84,6 %, в Банке ЦентрКредит – 80,6 %. Интерес вкладчиков к данному виду услуг объясняется просто – это самый эффективный способ сохранить и приумножить средства. Деньгам, положенным на депозит, не грозит даже инфляция. По данным КФН, уровень инфляции не превышает 6 %, в то время как максимальная эффективная ставка по депозитам для физических лиц, утвержденная Нацбанком, составляет 9,4 %.

Тем временем в июле банки выдали своим клиентам почти $1,3 млрд потребительских кредитов (всего их объем составляет в БВУ РК $12,3 млрд), обновив исторический максимум июля 2007 года – чуть более $1 млрд.

В свою очередь Нацбанк намерен ограничить темпы роста депозитных баз банков второго уровня и потребительского кредитования. Проще говоря, БВУ теперь не смогут бесконечно наращивать объемы розничного кредитования без последствий. Если после принятия указанных поправок у банкиров останется желание выдавать все больше потребкредитов, то им придется увеличивать собственный капитал, что для некоторых кредитных организаций окажется неподъемной ношей. По мнению экспертов, опрошенных Forbes Kazakhstan, данные ограничительные меры направлены на определенные банки, которые привлекают депозиты по высоким ставкам и массово конвертируют их в потребительские кредиты.

Однако и на этом поле казахстанские банки помимо давления регулятора испытывают серьезную конкуренцию со стороны иностранных кредитных организаций. По данным ranking.kz, группа «дочек» банков России за год увеличила совокупный объем кредитов на 43 %. В свою очередь весь банковский сектор Казахстана по кредитам вырос на 13,5 %. У российской группы есть все предпосылки для увеличения сферы влияния на отечественном кредитном рынке. Относительно сектора эти «дочки» имеют более качественный портфель по кредитам: агрегированная доля просрочки – всего 4,7 %. У Сбербанка просроченные кредиты составляют лишь 4,2 %. Самая высокая доля просрочки среди российской группы у Хоум Кредит – 13 %.

Банковская система Казахстана прошла знаковый рубеж – совокупные активы БВУ с минувшей осени превысили планку в 15 трлн тенге. Если бы не колебания валютных курсов, активы банков стоили бы уже свыше $100 млрд. Слившись воедино, все отечественные БВУ были бы в 6 раз меньше, чем National Westminster Bank, замыкающий по версии accuity.com топ-50 крупнейших банков мира.

Банки продолжают «пылесосить» рынок в поисках депозитов. Совокупная депозитная база выросла за год на одну шестую, вдвое превысив прошлогодние темпы роста. 29 БВУ из 38 нарастили свои депозиты. Особенно отличился Казком, вернувший себе лидерство в единственном разделе нашего ренкинга, где он ранее уступал Народному.

С учетом БТА доля кредитов, просроченных более чем на 90 дней, составляет почти 30 %. Без учета БТА она снижается до 19,5 %. В этом случае хуже, чем по рынку в целом, дела обстоят у четырех банков из топ-10, и только три из ведущей десятки могут похвастать безнадежной просрочкой в менее чем 10 % – Цеснабанк, Сбербанк и Евразийский.

Что касается методики, то, с нашей точки зрения, помимо общепринятого рейтингования банков по основным показателям (активы, собственный капитал, депозиты, ссудный портфель) огромный интерес представляет динамика изменений. Соотнося темпы роста (снижения) этих индикаторов друг с другом и с другими параметрами (структура собственности, история банка, заявленная стратегия), можно увидеть, кто на рынке действует успешнее, а кто неоправданно рискует. Кроме того, в нынешнем обзоре мы добавили данные еще по трем показателям деятельности банков: доходность активов (ROaA), рентабельность собственного капитала (ROaE) и отношение операционных затрат к операционному доходу (CIR). Данные параметры позволяют увидеть, например, способность активов порождать прибыль. То есть сколько приходится прибыли на каждый тенге, доллар, вложенный в имущество финансовой организации (ROaA). ROaE показывает отдачу на инвестиции акционеров с точки зрения учетной прибыли. CIR отвечает на вопрос, сколько тенге или долларов понадобилось потратить, чтобы сгенерировать один тенге или доллар дохода.

Таблица 1. Рост и уменшение активов у 10 крупнейших банков РК

Для составления рэнкинга и расчета отдельных показателей использовались официальные данные КФН Нацбанка.

Казахстанская банковская система прошла знаковый рубеж – совокупные активы БВУ с минувшей осени превысили планку в 15 трлн тенге. Если бы не колебания валютных курсов, активы банков стоили бы уже свыше $100 млрд. Слившись воедино, все казахстанские БВУ были бы в 6 раз меньше, чем National Westminster Bank, замыкающий топ-50 крупнейших банков мира по версии accuity.com.

Таблица 2. Для составления ренкинга и расчета отдельных показателей использовались  официальные данные КФН Нацбанка.

Таблица 3. Собственный капитал БВУ Казахстана 

Но наши банки стараются. Темпы роста активов замедлились даже по сравнению с прошлым годом и вдвое ниже, чем в 2010–2011 годах, зато налицо структурные сдвиги. В отличие от прошлого рейтинга, в котором 12 банков продемонстрировали падение активов, в нынешнем таковых только семь. При этом вся ведущая пятерка активы наращивает – в прошлом рейтинге ситуация была прямо противоположная. В топ-5 вошел Сбербанк, заменивший в нем АТФ. Последний переживает явно не самые простые времена: смена собственников, расчистка плохих кредитов, и ему не до экспансии на рынке.

А в целом вся ведущая десятка, кроме АТФ, растет. Основной драйвер роста активов – кредиты, обеспечиваемые за счет привлечения средств корпоративного сектора и в меньшей степени физлиц. Делая ставку на внутренние источники фондирования, казахстанские банки продвигаются вперед – медленно и осторожно. Достаточно ли осторожно? Об этом мы поговорим в комментариях к следующим таблицам.

Если поглядеть сторонним взглядом на колебания совокупного собственного капитала в банковской сфере РК, картина будет невероятна. Прошлый рейтинг зафиксировал ее снижение почти на 70%, нынешний – рост на фантастические 334%. Все эти цифры объясняются, конечно, ситуацией с БТА Банком, который невозможно ликвидировать и не получается продать. Если абстрагироваться от этого банка, СК которого формально вырос на 1,5 трлн тенге, благодаря чему БТА поднялся с последнего места в данном ренкинге до 3-го, в остальном картина логичная. Собственный капитал наращивают банки, ведущие экспансию на рынке, снижают банки осторожничающие.

По всей видимости, их деньги уходят на провизии. Среди крупных игроков обращают на себя внимание Народный Банк, перешедший от снижения СК к наращиванию, и Банк ЦентрКредит, двигающийся в обратном направлении. Место БТА в списке банков с самыми быстрыми темпами сокращения СК занял крупнейший игрок – Казкоммерцбанк, его собственный капитал уменьшился почти на треть. Еще немного – и его по объему СК догонит Народный Банк. Впрочем, отрыв от прочих остается многократным, а позиции Казкома на рынке не вызывают тревог у аналитиков – в начале октября Moody’s изменил прогноз по рейтингам ККБ с «негативного» на «стабильный», видимо веря, что деньги тратятся на нужные цели – те же провизии.

Таблица 4. Топ-10 банков по росту активов

Банки продолжают «пылесосить» рынок в поисках депозитов. Совокупная депозитная база выросла за год на одну шестую, вдвое превысив прошлогодние темпы роста. 29 БВУ из 38 нарастили свои депозиты. Особенно отличился Казком, вернувший себе лидерство в единственном разделе нашего ренкинга, в котором он ранее уступал Народному. Среди остальных банков, как, кстати, и в других блоках ренкинга, выделяется парочка RBK – Qazaq Вanki. Официально они не связаны между собой, но у них общие консультанты, оба банка агрессивно наращивают свои портфели депозитов.

Активное привлечение средств юрлиц и населения банкирами уже вызвало беспокойство со стороны Нацбанка – регулятор предполагает ужесточить регулирование депозитной политики и уже ввел ограничения на процентную ставку, зафиксировав верхнюю планку для физлиц на уровне 9,4%. По мнению аналитиков, основными проблемами банковской системы Казахстана являются «низкое качество активов и низкий уровень прибыльности».

Значительный рост кредитования необходим для генерирования высоких доходов, которые позволили бы покрыть убытки по кредитам и повысить капитализацию. Для исправления структурных недостатков банковской системы необходимо значительное совершенствование банковского регулирования и повышение качества корпоративного управления.

Литература:

1. Глушкова Н.Б. Банковское дело: Учебное пособие. —М.-Академический Проект; Альма Матер, 2005. —432 с.

2. Банковское дело / Под ред. Г. Н. Белоглазовой и Л. П. Кроливецкой. –СПб.: Питер, 2002. –384 с.

3. Банковское дело: зарубежный опыт и казахстанская практика: учебное пособие / У. Айтбаева, К.Ахметова, К. Колебаева, др. –Алматы, 2004. С. 181

4. Акишев Д.Т. О денежно-креждитной политике Национального Банка Республики Казахстан в условиях финансовой нестабильности

5. Концепции развития финансового сектора Республики Казахстан в

6. посткризисный период от 1 февраля 2010 года No 923

7. материалы сайта http://be5.biz/

8. материалы сайта http://kurs.kz/i

9. материалы сайта http://prodengi.kz