Особенности управления ликвидностью коммерческого банка с помощью модели общего фонда средств

В основе методов управления ликвидностью лежат две основные проблемы:

1. Несоответствие по срокам, абсолютной величине, степени ликвидности и риска активов и пассивов банка;

2. Необходимость разрешения дилеммы «Ликвидность – доходность»[2].

Кроме двух основных проблем, влияющих на управление ликвидностью, существует необходимость соблюдать экономические нормативы, установленные надзорными органами.

Основой методов управления ликвидностью служат различные модели ликвидности. Ни один из методов нельзя считать идеальным, поскольку у каждого из них свои достоинства и недостатки. В любом из методов имеются элементы, которые можно использовать при решении конкретных проблем отдельного коммерческого банка.

Простейшим с точки зрения применения является метод «Общего фонда средств (pool o fund approach)». Многие банки широко используют этот метод, особенно и периоды избытка средств[3].

В основе рассматриваемого метода лежит идея объединения всех ресурсов. Затем совокупные средства распределяются между теми видами активов (ссуды, правительственные ценные бумаги, кассовая наличность и т.д.), которые считается подходящими. В модели общего фонда средств для осуществления конкретной активной операции не имеет значения, из какого источника поступили средства, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей. Схематично этот метод представим на рис.1.

Рис.1. Управление активами с помощью модели общего фонда средств.

Задачей номер один при определении структуры размещения средств является установление их доли, выделяемой в качестве первичных резервов. Первичные резервы — это главный источник ликвидности коммерческого банка. В большинстве случаев в роли первичных резервов фигурируют активы, включаемые в статью «наличность и задолженность других банков», куда входят средства на счетах в федеральных резервных банках, средства на корреспондентских счетах (вклады) в других коммерческих банках, наличные деньги в сейфе и чеки, а также другие платежные документы в процессе инкассирования[4].

Необходимо отметить, что резервы первой очереди включают обязательные резервы, служащие обеспечением обязательств по вкладам, так и остатки наличных денег, достаточные, по мнению руководства банка, для повседневных расчетов. Таким образом, в «Первичные резервы» включают:

1. Наличная касса и платежные документы;

2. Корреспондентские счета кредитных организаций в Национальном Банке;

3. Депозиты, размещенные в Национальном Банке Казахстана;

На практике величину средств, включаемых в первичные резервы, определяют обычно на основе среднего (для всех примерно одинаковых банков) отношения наличных активов к сумме вкладов или к сумме всех активов. Можно вывести правило, согласно которому примерно 14% поступивших средств следует отложить в виде кассовой наличности, чтобы решить проблему резервов первой очереди.

Задачей номер два при размещении средств будет создание «некассовых» ликвидных активов, которые к тому же приносят определенный доход. Эти резервы включают высоколиквидные доходные активы, которые с минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превратить в наличные средства.

Основное назначение резервов второй очереди — служить источником пополнения первичных резервов. Как и первичные резервы — это скорее экономическая категория, нежели бухгалтерская, и она также не фигурирует в банковском балансе.

В резерв второй очереди входят активы, которые обычно составляют портфель ценных бумаг, и - в некоторых случаях -средства на ссудных счетах.

Во «Вторичные резервы» обычно включают:

1. Ликвидные государственные ценные бумаги;

2. Облигации НацБанка;

3. Высоколиквидные облигации корпораций[5].

Объем вторичных резервов определяется косвенно, теми же факторами, под воздействием которых изменяются вклады и ссуды. Как и для резервов первой очереди, для вторичных резервов также устанавливают определенный процент от общего объема средств. Отправной точкой может служить общий показатель для всех банков страны, хотя он не всегда отвечает потребностям отдельного банка. В качестве примерного индикатора ликвидности банковской системы в целом иногда используется коэффициент, показывающий отношение суммы наличных денег и правительственных бумаг к общей сумме вкладов во всех коммерческих банках.

Руководство отдельного банка может взять для установления доли средств, помещаемых во вторичные резервы, отношение к общей сумме активов стоимости ценных бумаг федерального правительства со сроком погашения от 5 лет и менее. В этом случае банк мог бы выделить для резервов второй очереди около 7% новых поступлений средств[6].

Третий этап размещения средств по методу общего фонда средств - формирование портфеля кредитов. После того как банк определил размеры первичных и вторичных резервов, он может предоставлять ссуды своим клиентам. Это важнейший вид банковской деятельности, приносящий доход. Ссуды - самая важная часть банковских активов, а доходы по ссудам - самая крупная составляющая банковской прибыли. Ссудные операции являются одновременно и самым рискованным видом банковской деятельности. И, наконец, в последнюю очередь при размещении средств определяется состав портфеля ценных бумаг. Средства, остающиеся после удовлетворения обоснованных потребностей клиентов в кредитах, могут быть помещены в сравнительно долгосрочные первоклассные ценные бумаги. Назначение портфеля инвестиций - приносить банку доход и быть дополнением резерва второй очереди по мере приближения срока погашения долгосрочных ценных бумаг.

Использование метода общего фонда средств в управлении активами дает банку широкие возможности выбора категорий активных oпeраций. Этот метод устанавливает приоритеты, которые формулируются довольно общими фразами. В то же время указанный метод не содержит четких критериев для распределения средств по категориям активов и не дает решения дилеммы «ликвидность — доходность». Последнее зависит от опыта и интуиции банковского руководства.

Литература:

1. Бородина Н. Оценка и управление банковской ликвидностью // Банки и деловой мир. -2010. - №1. – с.25-30.

2. Екушов А.И. Анализ ликвидности и его применение при управлении активами и пассивами банка // Управление в кредитной организации. – 2012. - №3. – с.23.

3. Самойлов Е.В. Методика управления мгновенной ликвидностью коммерческого банка // Управление в кредитной организации. – 2011. - №2. – с.35 – 38.

4. Ахметова Д.М., Вишнинская Г.Н. Ликвидность и платежеспособность банка // Аудит и финансовый анализ.-2011.-№4, с.152 -167

5. Мельникова С.А. Риск несбалансированной ликвидности, его проявления и признаки//Управление риском.-2010.-№4, с.10-24

6. Ткаченко Т.А. Совершенствование подходов к оценке управления ликвидностью кредитных организаций//Деньги и кредит.-2013.-№1,с. 24-31