Борсук Е.С.

Методы анализа финансового состояния организации при оценке ее кредитоспособности ( на материалах ОАО "Телеханский завод столярных изделий")

Методы анализа финансового состояния организации при оценке ее кредитоспособности (на материалах ОАО ”Телеханский завод столярных изделий“)

Перемены, происходящие в экономике Республики Беларусь, в связи с экономическим кризисом, предполагают существенные изменения во взаимоотношениях банков с субъектами хозяйствования - предприятиями, организациями, другими банками. Банки как коммерческие организации, основными операциями которых являются кредитование, расчетные, депозитные, кассовые и другие операции, несут при их проведении самые разнообразные риски, которые в первую очередь связаны с невозвращением выданного кредита, неуплатой процентов по ссуде, риски расчетные, валютные, процентных ставок и т.п.

Основными источниками информации для проведения банками анализа и определения критериев кредитоспособности кредитополучателей являются форма № 1 ”Бухгалтерский баланс“, форма № 2 ”Отчет о прибылях и убытках“, форма № 4 ”Отчет о движении денежных средств“.

В качестве критериев для оценки кредитоспособности организации используются следующие показатели: коэффициент текущей ликвидности, коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами. Оценим кредитоспособность организации ОАО ”Телеханский завод столярных изделий“ на основании вышеприведенных показателей.

Коэффициент текущей ликвидности (К1) характеризует общую обеспеченность субъекта хозяйствования собственными оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств.

К1=КА/КО

где КА – краткосрочные активы; КО – краткосрочные обязательства.

Коэффициент текущей ликвидности должен иметь значение – не менее 1,5.

В данном случае можно сделать вывод о том, что текущие активы предприятия полностью не покрывают свои обязательства.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) характеризует наличие у субъекта хозяйствования собственных оборотных средств, необходимых для его финансовой устойчивости.

К2=(СК+ДО-ДА)/КА

где СК – собственный капитал; ДО – долгосрочные обязательства; ДА– долгосрочные активы; КА – краткосрочные активы.

К2=(14807+4231-19916)/1666=-0,5270

В данном случае коэффициент показывает, что предприятие не имеет достаточное количество собственных средств, необходимых для его финансовой устойчивости.

Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (К3) характеризует способность субъекта хозяйствования рассчитываться по своим финансовым обязательствам после реализации активов.

К3=(КО+ДО)/ИБ

где КО – краткосрочные обязательства; ДО – долгосрочные обязательства; ИБ – итог бухгалтерского баланса.

К3=(2544+4231)/21582=0,3139

Данные полученные при расчете свидетельствуют о том, что величина заемного капитала составляет небольшую часть в общей сумме средств предприятия.

Основанием для признания структуры бухгалтерского баланса неудовлетворительной, а организации - неплатежеспособной является наличие одновременно следующих условий:

1. Коэффициент текущей ликвидности (К1) на конец отчетного периода менее 1,5 года;

2. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) менее 0,2.

3. Наличие на дату составления бухгалтерского баланса коэффициента обеспеченности финансовых обязательств активами (К3), превышающего 0,85.

Коэффициентом, характеризующим платежеспособность должника, является коэффициент абсолютной ликвидности (Кабсл), показывающий, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена немедленно, и рассчитывается как отношение легко ликвидных активов к текущим обязательствам организации.

Кабсл=(ФВк+ДС)/КО

где ФВк – краткосрочные финансовые вложения; ДС – денежные средства и их эквиваленты; КО – краткосрочные обязательства.

Кабсл=6/2544=0,0024

Коэффициент абсолютной ликвидности должен быть не менее 0,2.

Предприятие меньшее количество краткосрочных обязательств может погашать за счет наиболее ликвидных своих активов.

Итак, можно сделать вывод, что ОАО ”Телеханский завод столярных изделий“ имеет не устойчивое финансовое состояние. Проведенный финансовый анализ ОАО ”Телеханский завод столярных изделий“ показал, что все рассмотренные относительные показатели платежеспособности и финансовой устойчивости не соответствуют нормативным значениям. Следовательно, структура баланса предприятия ОАО ”Телеханский завод столярных изделий“ считается неудовлетворительной, а само предприятие – неплатежеспособным.

Литература:

1. Инструкция о платежеспособности

2. Постановление Совета Министров РБ № 1672