Сартанова Н.Т.

Анализ доступа АПК Казахстана к финансированию из возможных источников

Анализ доступа АПК Казахстана к финансированию из возможных источников

Финансовая поддержка АПК Казахстана осуществляется практически из всех возможных источников финансирования: республиканского и местного бюджетов, коммерческих банков, АО «КазАгроФинанс», «КазАгроМаркетинг» и «КазАгроИнновация», Нацкомпании «Продовольственная контрактная корпорация», «Самрук Казына» и т.д. У каждого свои направления и правила финансирования (кредитования): в Фонде финансовой поддержки процентная ставка – от 6 до 12% годовых в зависимости от программы, в Аграрной кредитной корпорации – от 5 до 9,5%, в КазАгроФинансе – от 4 до 13,6% в год. Здесь все зависит от выбранной программы и источника финансирования.

С 2001г. объем выданных кредитов в экономике вырос почти в 18 раз, кредитование АПК коммерческими банками также выросло, однако в гораздо меньшем масштабе – всего в 3,88 раз за период с 2003-2011гг. (рисунок 1) [1].

Рисунок 1. Объем выданных кредитов, на конец года, 2001-2011гг.,

млрд долларов США

Объем выданных кредитов составил по состоянию на 1 сентября 2011г. более 545 млрд тенге. При этом необходимо отметить, что кредитование сферы АПК – очень непростой процесс, здесь есть своя специфика, в которой сразу разобраться сможет не всякий финансист. Именно этим и объясняется осторожность банков при сотрудничестве с сельскими предпринимателями-заемщиками. По большому счету, далеко не каждый банк способен заниматься кредитованием сельхозпроизводства на постоянной основе, т.к. сфера агробизнеса характеризуется высокими рисками. И зачастую в стороне от кредитования остаются сельские предприниматели, имеющие и идеи, и профессиональные возможности для внедрения нового в свое дело, но не имеющие хорошего залога или сил, чтобы доказать рентабельность и выгодность своих проектов.

Рисунок 2. Классификация кредитов банков на 1 января 2012г., %

В 2012г. качество ссудного портфеля в сельском хозяйстве существенно улучшилось: стандартные кредиты составляют порядка 56% против 30% в экономике, а безнадежные - всего 10% (14% в 2011г.).

По состоянию на 1 января 2012г. кредитный портфель банков второго уровня (БВУ) и дочерних организаций АО «Национальный управляющий холдинг «КазАгро» (далее АО «НУХ «КазАгро») 595 млрд тенге в области АПК [2, 3]. Сумма сомнительных и безнадежных кредитов выданных сельскохозяйственным производителям составила порядка 300 млрд тенге в результате действия следующих основных факторов [3]:

- использование дорогих и краткосрочных кредитных ресурсов на модернизацию и обновление машинно-тракторного парка преимущественно в 2006-2008 годах;

- финансовый кризис 2008г.;

- отсутствие в 2009г. возможности выхода на внешние рынки производителей зерна ввиду хороших урожаев в России и Украине, что привело к затоваренности внутреннего рынка и резкому снижению цен;

- девальвация тенге в 2009г., увеличившая валютную кредиторскую задолженность на 25%;

- неблагоприятные засушливые погодные условия 2010г., которые привели к низкой урожайности сельскохозяйственных культур.

В результате сельскохозяйственные предприятия по ранее принятым кредитным обязательствам столкнулись с проблемой оплаты высокой ставки вознаграждения и части основного долга по кредитам. В этой связи Правительством РК была принята единовременная мера финансового оздоровления сельхозтоваропроизводителей путем реструктуризации, рефинансирования, финансирования кредитов и проектов, а также финансирования производителей аграрной продукции на погашение имеющихся задолженностей [3].

Для этого предполагалось использовать средства АО «ФНБ «Самрук-Казына» в сумме 300 млрд тенге путем размещения их в эмитированные облигации АО «НУХ «КазАгро». В свою очередь, АО «НУХ «КазАгро» предоставит данные средства банкам второго уровня для проведения финансового оздоровления сельскохозяйственных производителей.

В целом из средств республиканского бюджета на развитие АПК в течение 2007-2011гг. было направлено 1571,9 млн тенге, из которых на долю субсидий (без учета субсидирования использования воды) пришлось 25,9% или 407 млн тенге. Также за последние 5 лет (2007-2011гг.) через финансовые организации, входящие в состав АО «НУХ «КазАгро» на поддержку АПК из средств республиканского бюджета было выделено 357,7 млрд тенге, из средств Национального фонда 120 млрд тенге.

Значительную долю в обеспечении кредитными ресурсами сельского хозяйства занимает АО НУХ «КазАгро», который финансирует половину реализуемых в АПК инвестпроектов 235 млрд тенге, или 39,5% [2].

Кредиты банков второго уровня, предоставленные промышленности, перерабатывающей сельскохозяйственную продукцию, за период 2007-2011гг. составили 1289 млрд тенге [3].

За последние 5 лет ежегодные инвестиции в основной капитал в сельское хозяйство увеличились почти в 2 раза, а именно с 56 млрд тенге в 2007г. до 107,4 млрд тенге в 2011г. Доля инвестиций в основной капитал в сельское хозяйство от общей суммы инвестиций в экономику Республики Казахстан за последние 5 лет осталась практически на том же уровне, составляя 1,7 и 2,2% в 2007 и 2011 годах соответственно, при этом доля продукции в ВВП страны составила более 5% [3]. Таким образом, сравнительная инвестиционная привлекательность АПК РК, по сравнению с другими отраслями за эти годы не выросла.

Для повышения инвестиционной привлекательности аграрной отрасли необходимо внедрение ряда финансовых инструментов, направленных на удешевление кредитов, привлекаемых для финансирования проектов АПК и инструментов снижения рисков кредиторов и инвесторов [4].

Таким образом, по результатам этого анализа можно сделать вывод о том, что кредитование АПК восстановилось и превысило докризисный уровень. В Казахстане идет очевидный тренд возрастания роли государственных финансов в кредитовании АПК, сейчас это порядка 30%. Произошел положительный сдвиг в кредитовании крестьянских хозяйств со стороны банковского уровня, и, несмотря на высокие риски, финансовые институты сейчас смотрят достаточно оптимистично на кредитование села. Согласно отраслевой программы «Агробизнес-2020», основные направления развития финансовой политики в АПК Республики Казахстан направлены на: увеличение объема государственной поддержки сельского хозяйства за счет субсидирования субъектов АПК в 4,5 раза к 2020г.; снижение долговой нагрузки сельхозтоваропроизводителей за счет понижения действующей процентной ставки в ходе реструктуризации кредитов на 300 млрд тенге к 2015г.

Литература:

2. Агентство РК по статистике за 2008-2011 годы - http://www.stat.kz