Нарихнюк А.

Сущность и основные направления маржинального анализа

Костанайский государственный университет имени А. Байтурсынова,

Республика Казахстан

Научный руководитель – д.э.н. Мишулина О.В.,

Сущность и основные направления маржинального анализа

Для внутренних нужд предприятия, т.е. для принятия управленческих решений, возможно калькулирование себестоимости продукции только по переменным затратам. Особенно, если речь идет об оценке деятельности отдельных подразделений, результативности производства различных групп продукции, что дает возможность получить наиболее ценную информацию для оценки экономических результатов и управленческой деятельности отдельных сегментов предприятия.

В процессе планирования руководству предприятия необходимо ответить на множество вопросов: сколько нужно производить продукции, чтобы предприятие не только смогло покрыть свои затраты, но и получить желаемый уровень прибыли? по какой цене реализовывать произведенную продукцию? какой уровень затрат позволит предприятию оставаться конкурентоспособным на рынке? На все эти вопросы позволят ответить маржинальный анализ. Маржинальный анализ направлен на выявление взаимосвязи между следующими факторами:

· реализационная цена товара за единицу;

· переменные издержки на единицу продукта;

· совокупные постоянные затраты;

· состав и структура продаж.

Маржинальный анализ базируется на группировке затрат на переменные, т. е. изменяющиеся по мере увеличения или уменьшения объема производства, и постоянные, не зависящие от объема производства, и на выведении маржинального дохода. Следует иметь в виду, что понятия «постоянные» и «переменные» относятся к суммарным затратам, а не к затратам на единицу продукции. Применительно к единице продукции наблюдается обратная картина: при изменении объема производства «постоянные затраты» изменяются, а «переменные» остаются без изменений.

Структура отчетов о доходах предприятия при такой группировке представляет собой следующее:

1. Объем продаж

3. Маржинальный доход (п. 1-2)

4.  Постоянные затраты

5.  Операционная прибыль (п.3- п.4).

Таким образом, в отчете содержатся два финансовых показателя: маржинальный доход и прибыль. Совокупный маржинальный доход представляет собой сумму денежных средств, необходимых для покрытия постоянных затрат и образования прибыли, и равняется разности между объемом продаж и совокупными переменными затратами на производство и реализацию продукции. Маржинальный доход на единицу равен цене минус удельные переменные расходы. Для решения ряда задач можно также рассматривать маржинальный доход как сумму постоянных затрат и прибыли.

В связи с тем, что переменные издержки на единицу продукции и цена реализации единицы продукции считаются постоянными, доля маржинального дохода в единице продукции тоже будет постоянной. Каждая проданная единица продукции дает маржинальный доход, который идет на покрытие постоянных затрат, а после – на увеличение прибыли. Выделение в отчете о доходах такого финансового показателя, как маржинальный доход, позволяет выяснить, является ли выпускаемая продукция рентабельной. Поскольку постоянные затраты представлены отдельной строкой, четко видно их влияние на формирование операционной прибыли.

Ниже приведены допуски, которые могут ограничить точность и надежность маржинального анализа:

1. Поведение общих затрат и выручки жестко определено и линейно в пределах области релевантности. Все затраты можно разделить на переменные и постоянные.

2. Постоянные расходы остаются независимыми от объема в пределах области релевантности. Переменные расходы прямо пропорциональны объему в пределах области релевантности.

3. Цена реализации не меняется. Цены на материалы и услуги, используемые в производстве, не меняются.

4. Производительность не меняется. Отсутствуют структурные сдвиги.

5. Объем производства равен объему продаж, или изменения начальных и конечных запасов в итоге незначительны.

Бизнес динамичен. Пользователь маржинального анализа должен постоянно пересматривать допуски. В конкретной ситуации некоторые допущения могут не соблюдаться, что скажется на результатах анализа и, возможно, на принятии того или иного решения.

Этапы (направления) маржинального анализа:

· анализ безубыточности;

· анализ чувствительности;

· анализ на основе разделения затрат на релевантные и нерелевантные.

Литература:

1 Волкова О.Н. Управленческий анализ: учеб. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007.– 304 с.

2 Друри К. Управленческий и производственный учет: Пер. с англ.; Учебник.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002.-1071 с.

2 Управленческий анализ: пособие для студентов, обучающихся по спец. «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» / М.А.Вахрушина.– 4-е изд. перераб.– Москва: Издательство «Омега-Л», 2007.–399 с. (Высшее финансовое образование)