Полякова З.Д.

Особенности механизма формирования финансовых ресурсов страховой компании

к.э.н., доц. Тульского филиала

Российского экономического университета им. Г.В.Плеханова

ОСОБЕННОСТИ механизма формирования финансовых ресурсов страховой компании

Рыночные преобразования экономических отношений в обществе, связанные с появлением частной собственности, развитием частного предпринимательства стали причиной возникновения принципиально новых имущественных интересов и расширения спроса на страховые услуги. Страхование является неотъемлемой частью цивилизованной жизни. Невозможно производить товары, торговать или работать в финансовой сфере, не прибегая к услугам страховых компаний. Именно поэтому во всем мире они являются одними из самых мощных финансовых институтов. Сегодня далеко не все жители России пользуются теми преимуществами, которые дает страховой полис, однако рентабельные предприятия, преуспевающие бизнесмены, а также люди со средними доходами предпочитают страховать жизнь, имущество и ответственность, понимая необходимость защиты от всевозможных непредвиденных обстоятельств.

Страхование — особый вид экономических отношений, призванный обеспечить страховой защитой людей и их дела от различного рода опасностей.

Страхование (страховое дело) в широком смысле — включает различные виды страховой деятельности (собственно страхование, или первичное страхование, перестрахование, сострахование), которые в комплексе обеспечивают страховую защиту. Страхование в узком смысле представляет собой отношения (между страхователем и страховщиком) по защите имущественных интересов физических и юридических лиц (страхователей) при наступлении определенных событий (страховых случаев) за счет денежных фондов (страховых фондов), формируемых из уплачиваемых ими страховых взносов (страховой премии). В настоящее время страховые компании функционируют практически на тех же принципах организации финансов, что и коммерческие предприятия. Поэтому правомерно относить страховое звено к децентрализованным финансам.

Однако существует мнение, что, поскольку в основе организации финансов страховой компании лежат те же принципы, что и при организации финансов любого другого коммерческого предприятия, нет необходимости выделять страхование в отдельное звено финансовой системы, а рассматривать его в рамках финансов предприятии.

Это предопределяет промежуточное положение страхования и как звена финансовой системы, и как элемента кредитной системы государства, где страховые компании входят в третий уровень, составляя, вместе с негосударственными пенсионными фондами, инвестиционными компаниями, финансовыми компаниями, кредитными союзами, звено, называемое специализированными небанковскими кредитно-финансовыми учреждениями. Однако финансовый характер отношений при оказании страховой защиты — формирование, распределение и использование фондов денежных средств — подтверждает функции и роль страхования как элемента финансовой системы.

Страхование является особым видом экономических отношений, поэтому экономико-финансовые основы деятельности страховой компании отличаются от других видов коммерческой деятельности. Отличия касаются, прежде всего, вопросов формирования финансового потенциала и поддержания финансовой устойчивости страховщика.

Финансовая устойчивость страховой компании обеспечивается: размером оплаченного уставного капитала страховой компании; размерами страховых резервов; оптимальным портфелем размещения страховых резервов; системой перестрахования; обоснованностью страховых тарифов и другими факторами. На рис.1. представлена схема формирования и использования финансов страховой компании.

Рис. 1. Механизм формирования финансового потенциала страховой компании

Главная и определяющая особенность организации страхового бизнеса — наличие специфических финансовых резервов, имеющих строго целевое назначение. Образование подобных фондов отражает сугубо отраслевую специфику страхования. По своему содержанию этот фонд представляет собой отложенные выплаты страховщика. Сформированный за счет привлеченных средств, фонд противостоит обязательствам по возмещению ущерба. Его величина и структура зависят от того, какими видами страховой деятельности занимается страховая компания.

Структура финансовых ресурсов страховой компании предполагает  принцип аккумулирования и последующего распределения значительных денежных потоков предопределяет состав и структуру капитала страховой компании, выделяя в качестве его основной и ведущей части финансовые ресурсы. Финансовые ресурсы страховой компании представляют собой привлеченный капитал, который некоторое время составляет совокупность временно свободных средств страховщика. Кругооборот средств страховой компании не ограничивается осуществлением страховых операций, он усложняется вовлеченностью их в инвестиционный процесс.

Таким образом, финансовые ресурсы страховой компании – это совокупность временно свободных средств страховщика, находящихся в хозяйственном обороте и используемых для проведения страховых операций и осуществления инвестиционной деятельности.

Финансовые ресурсы страховой компании состоят из  собственного капитала и привлеченного.

В свою очередь, к собственному капиталу относятся: уставный капитал; добавочный капитал; резервный капитал; нераспределенная прибыль; целевые поступления и финансирование; фонды накопления; фонд социальной сферы. Собственные средства страховой компании формируются из двух источников: за счет взносов учредителей и за счет получаемой прибыли. Характерным для собственных средств является то, что они свободны от каких-либо внешних обязательств.

К привлечённому капиталу относятся: страховые резервы; кредит; кредиторская задолженность; перестраховочный кредит.

Таким образом, финансовые ресурсы страховой компании складываются из двух основных частей – собственного и привлеченного капитала, причем привлеченная часть капитала в значительной степени преобладает над собственным капиталом.  Это обусловлено отраслевой спецификой. Деятельность страховой компании основана на создании денежных фондов, источником которых являются средства страхователей, поступившие в форме страховых премий. Они не принадлежат страховщику. Эти средства лишь временно, на период действия договоров страхования, находятся в распоряжении страховой компании. В последующем они либо используются в виде выплаты страховой суммы, либо преобразовываются в доходную базу (при условии безубыточного прохождения договора), либо возвращаются страхователям в части предусмотренной условиями договора. Эту часть капитала сложно назвать заемным капиталом, так как в этом случае он должен в последующем быть возвращен в полном объеме. Возможность преобразования этих средств через некоторое время в доход страховщика обосновывает корректность определения «привлеченные средства» или «привлеченный капитал». Они временно могут быть использованы страховщиком, и только в качестве инвестиционного источника.

Литература:

1. Об организации страхового дела в Российской Федерации: Федеральный закон от 27.11.1992 г.  № 4015-I (в ред. Федеральных законов от 31.12.1997 N 157-ФЗ, от 20.11.1999 N 204-ФЗ, от 21.03.2002 N 31-ФЗ, от 25.04.2002 N 41-ФЗ, от 08.12.2003 N 169-ФЗ, от 10.12.2003 N 172-ФЗ, от 20.07.2004 N 67-ФЗ, от 07.03.2005 N 12-ФЗ, от 18.07.2005 N 90-ФЗ, от 21.07.2005 N 104-ФЗ, от 17.05.2007 N 83-ФЗ, с изм., внесенными Федеральным законом от 21.06.2004 N 57-ФЗ) //

2. Гинзбург А. И.  Страхование: Учеб. пособие. - СПб.: ПИТЕР,  2006. – 378 с.

3. Гребенщиков Э. Страховой рынок России – императивы развития, открытости, глобализации. - М.: МэиМО,  2006. – 416 с.

4. Гусман Э., Мантиков А.  Страховой рынок России: развитие и открытость.- М.:  Человек и труд, 2007. – 328 с.