Рынок ценных бумаг (Приходько А.В., 2010)

Налогообложение на рынке ценных бумаг

На формирование валовой и налогооблагаемой прибыли, себестоимость реализуемой продукции влияют результаты проведения операций с ценными бумагами. Так, в валовую прибыль предприятия включаются дивиденды по акциям, проценты по облигациям и доходы по другим принадлежащим ему ценным бумагам.

Однако при налогообложении сумма этих доходов исключается из налогооблагаемой прибыли, так как налог у предприятий в размере 15 % и у банков в размере 18 % должен быть удержан у источника дохода (эмитента).

При этом стоит учитывать, что дивиденды и проценты выплачиваются из чистой прибыли и налогообложение их производится два, а иногда и три раза: первый раз – поставке 24 % к налогооблагаемой прибыли; второй раз – по ставке 6 % (при перечислении дивиденда владельцу акции); третий раз будет облагаться как доход физического лица, так как эта прибыль попадает в личный доход.

Налогообложению подлежат доходы, полученные физическими лицами в виде процентов и дивидендов по акциям и другим ценным бумагам (кроме сберегательных сертификатов). Обложение производится у источника выплаты этих доходов акционерам.

Не облагаются налогом только доходы, полученные по государственным ценным бумагам, а не от государственных ценных бумаг. Поэтому не любой доход от государственных ценных бумаг может быть освобожден от налогообложения.

Доходом по ценной бумаге принято считать доход, предусмотренный условиями ее выпуска. При налогообложении физических лиц по закону «О подоходном налоге с физических лиц» в совокупный доход не включаются:

Существуют различия между плательщиками налога на дивиденды:

Если часть акций принадлежит государству (муниципалитетам), дивиденд перечисляется в соответствующий бюджет и налог в этом случае не взимается. Рынок ценных бумаг регулируется также законодательством, регламентирующим порядок взимания налога на добавленную стоимость (НДС).

НДС облагаются операции по изготовлению и хранению бланков ценных бумаг. Ввозимые на территорию России ценные бумаги освобождаются от обложения НДС. Кроме того, от НДС освобождаются обороты по операциям, связанным с куплей-продажей, меной и дарением ценных бумаг.